As finanças robustas estão impulsionando a recente recuperação das ações da Shree Tirupati Balajee FIBC Limited (NSE: TIRUPATI)?

Análise de estoque

As ações da Shree Tirupati Balajee FIBC (NSE:TIRUPATI) subiram consideráveis ​​51% no mês passado. Dado o impressionante desempenho da empresa, decidimos estudar os seus indicadores financeiros mais de perto, uma vez que a saúde financeira de uma empresa a longo prazo normalmente dita os resultados do mercado. Especificamente, decidimos estudar o ROE do Shree Tirupati Balajee FIBC neste artigo.

O retorno sobre o patrimônio líquido ou ROE é um fator importante a ser considerado por um acionista porque indica a eficácia com que seu capital está sendo reinvestido. Simplificando, é utilizado para avaliar a rentabilidade de uma empresa em relação ao seu capital social.

Veja nossa análise mais recente para Shree Tirupati Balajee FIBC

O retorno sobre o patrimônio líquido pode ser calculado usando a fórmula:

Retorno sobre o Patrimônio Líquido = Lucro Líquido (de operações continuadas) ÷ Patrimônio Líquido

Portanto, com base na fórmula acima, o ROE para Shree Tirupati Balajee FIBC é:

15% = ₹ 94 milhões ÷ ₹ 641 milhões (com base nos últimos doze meses até março de 2023).

O 'retorno' refere-se aos lucros de uma empresa no último ano. Outra maneira de pensar nisso é que, para cada ₹ 1 de patrimônio líquido, a empresa conseguiu obter ₹ 0,15 de lucro.

Até agora, aprendemos que o ROE mede a eficiência com que uma empresa está a gerar os seus lucros. Dependendo de quanto destes lucros a empresa reinveste ou “retém”, e da eficácia com que o faz, seremos então capazes de avaliar o potencial de crescimento dos lucros de uma empresa. De um modo geral, mantendo-se iguais todas as outras condições, as empresas com um elevado retorno sobre o capital próprio e retenção de lucros têm uma taxa de crescimento mais elevada do que as empresas que não partilham estes atributos.

À primeira vista, o ROE do Shree Tirupati Balajee FIBC não parece muito promissor. Contudo, o facto do seu ROE ser bastante superior à média da indústria de 10% não nos passa despercebido. Consequentemente, isto provavelmente lançou as bases para o crescimento decente de 13% visto nos últimos cinco anos pelo Shree Tirupati Balajee FIBC. Lembre-se de que a empresa apresenta um ROE moderadamente baixo. Acontece que o ROE da indústria é menor. Portanto, pode muito bem haver outras razões para o crescimento dos lucros. Por exemplo, é possível que a indústria em geral esteja a passar por uma fase de elevado crescimento ou que a empresa tenha um baixo índice de pagamentos.

Como próximo passo, comparamos o crescimento do lucro líquido do Shree Tirupati Balajee FIBC com o da indústria e descobrimos que a empresa tem um número de crescimento semelhante quando comparado com a taxa média de crescimento da indústria de 13% no mesmo período.

A base para agregar valor a uma empresa está, em grande medida, ligada ao crescimento dos seus lucros. É importante para um investidor saber se o mercado precificou o crescimento (ou declínio) esperado dos lucros da empresa. Isso os ajudará a determinar se o futuro das ações parece promissor ou ameaçador. O Shree Tirupati Balajee FIBC é razoavelmente avaliado em comparação com outras empresas? Estas três medidas de avaliação podem ajudá-lo a decidir.

Dado que o Shree Tirupati Balajee FIBC não paga quaisquer dividendos aos seus acionistas, inferimos que a empresa tem reinvestido todos os seus lucros para expandir os seus negócios.

No total, estamos muito felizes com o desempenho do Shree Tirupati Balajee FIBC. Particularmente, gostamos que a empresa esteja a reinvestir fortemente nos seus negócios a uma taxa de retorno moderada. Não é novidade que isto levou a um crescimento impressionante dos lucros. Se a empresa continuar a aumentar os seus lucros da forma como tem feito, isso poderá ter um impacto positivo no preço das suas ações, dada a forma como os lucros por ação influenciam os preços das ações a longo prazo. Não se esqueça que os resultados do preço das ações também dependem dos riscos potenciais que uma empresa pode enfrentar. Por isso, é importante que os investidores estejam cientes dos riscos envolvidos no negócio. Nosso painel de riscos teria os 3 riscos que identificamos para Shree Tirupati Balajee FIBC.

Descubra se Shree Tirupati Balajee FIBC está potencialmente sobre ou subvalorizado, verificando nossa análise abrangente, que inclui